弱気相場にやるべきこと

最近、弱気相場が続いています。こんな時にインデックス投資家がすべきことが二つあると思います。

投信ブロガーが選ぶ！ Fund of the Year 2018に投票しました。

タイトルの通り、投信ブロガーが選ぶ！ Fund of the Year 2018に投票しました。投票先は、eMAXIS Slim 全世界株式(オール・カントリー)に5票すべてです。現物運用なので配当の三重課税の問題もなく、低コストで日本を含む全世界の株式に投資ができる、インデックスファンドの決定版とも言えるファンドです。他の会社も同様のコンセプトのファンドを販売して、コスト競争が起これば言うことなしなのですが。

楽天バンガードファンドの実質コストが高い理由(答え合わせ)

以前、楽天バンガードファンドの実質コストが高いことについて、こんな記事を書きました。
rukbat.hateblo.jp
要は、古いファンドは売買手数料を既存の投資家と頭割りにするから1口当たりの売買手数料が安くなるけれど、新規ファンドは既存の投資家がいないので1口当たりの売買手数料が高くなるという内容です。
この件について、10月31日に楽天投信投資顧問から、こんなレポートが出ていました。
https://www.rakuten-toushin.co.jp/news/pdf/20181031.pdf
また、気づいていませんでしたが、10月5日にこんなレポートが出ていました。
https://www.rakuten-toushin.co.jp/news/pdf/20181005.pdf
10月5日のレポートは、まさに私が前掲の記事で指摘した内容で、10月31日のレポートはそれを裏付けるために、前回の決算から3ヶ月間の実質コストを公表したものです。これによると、この3ヶ月間の実質コストは確かに下がっており、頭割りの理屈が正しいことを示しています。今後、新規設定口数に対して総口数が増えていくに連れて、楽天バンガードファンドの実質コストは下がって行くでしょう。
また、同じ理由でeMAXIS Slim米国株式(S&P500)の実質コストが高くなるという予想も現実味を帯びてきました。こちらの運用報告書も要注目です。

eMAXIS Slim 全世界株式(オール・カントリー)の不安

少し前の話ですが、三菱UFJ国際投信から、eMAXIS Slim 全世界株式(オール・カントリー)の設定が発表されました。
https://www.am.mufg.jp/text/release_181015_1.pdf

楽天バンガードファンドの実質コストは下がっていくはず。

楽天バンガードファンドのはじめての運用報告書が公表されました。それをもとに、すでに多くの方がいわゆる実質コストを計算されています。その結果、予想外に実質コストが高くて、やきもきしている方も多いのでは無いでしょうか?
しかし、安心してください。今後、実質コストは徐々に下がっていくはずです。